Une tendance inquiétante : l'accélération des taux
Depuis le début de l'année 2022, les taux des crédits immobiliers connaissent une ascension continue. La réponse à l'inflation, notamment par la Banque centrale européenne (BCE), a entraîné plusieurs relèvements des taux directeurs. Cela a directement augmenté le coût d'emprunt pour les banques, rendant les prêts plus onéreux.
En transparence des données de mai 2025, les conseillers observaient déjà des taux moyens approchant 4,6 % sur 20 ans, et même jusqu'à 4,9 % pour les emprunteurs jugés à risque. Toujours selon les experts du secteur, un dépassement des 5 % est attendu dès juillet, avec possibilité d'atteindre 5,2 % à 5,4 % d'ici la fin de l'été, une évolution bien plus marquée que ce qui avait été envisagé au début de l'année.
Les facteurs de cette montée des taux
Plusieurs éléments expliquent cette situation préoccupante :
- L'inflation persistante, en particulier dans les secteurs des services et de l'énergie.
- Les tensions géopolitiques en Europe et au Moyen-Orient, impactant les marchés financiers.
- Un manque de concurrence parmi les institutions bancaires, conditionnant l'octroi de crédits et maintenant des taux élevés malgré une demande en retrait.
Conséquences pour les emprunteurs
Franchir la barre des 5 % n’est pas anodin : cela impacte significativement le coût global d'un crédit et la capacité d'emprunt des ménages. Par exemple, pour un emprunt de 200 000 €, l'augmentation des taux depuis le début de l'année représente une mensualité supplémentaire d'environ 165 €.
De surcroît, les critères d'obtention des crédits se sont durcis. Les banques appliquent désormais plus rigidement les recommandations du HCSF (Haut Conseil de stabilité financière) :
- Taux d'endettement maximum établi à 35 %, incluant les assurances.
- Limitation à 25 ans pour la durée maximale des prêts.
- Un apport personnel demandé de plus en plus fréquemment, variant entre 10 % et 20 %.
Ces nouvelles restrictions touchent en particulier les primo-accédants et les ménages modestes, qui peinent à maintenir leur projet d'achat immobilier face à ces conditions.
